لوریج و مدیریت ریسک

بهترین اهرم معاملاتی در ارز دیجیتال

یکی از مسیرهای رسیدن به استقلال مالی، ورود به بازارهای مالی است اما شاید تصور کنید که موفقیت در این بازار، کار آسوده ای است. باید گفت که این یک تصور کاملا اشتباه است، چرا که تسلط به روان آن فرد، امری مهم است. این نکات، نکاتی است که در نهایت به آن می رسید، مهم ترین عامل در موفقیت های مالی شما استفاده از بهترین اهرم معاملاتی در ارز دیجیتال است، چرا که انتخاب اشتباه در این مورد می تواند شما را به مرز لیکوئید شدن ببرد و این قطعا نیازمند مدیریت سرمایه است که در ادامه این مطلب، به صورت کاملا تخصصی این مورد را بررسی خواهیم کرد.

بازار ارزهای دیجیتال

در سال 2007 ساتوشی ناکاموتو کد رمز ارز بیت کوین را نوشت و در نوامبر سال 2008 میلادی وایت پیپر (White Paper) یا به اصطلاح اختراع خودش را که امروزه جزئی از سرمایه های کلان محسوب می شود را انتشار داد. خالق رمز ارز بیت کوین یعنی ساتوشی ناکاموتو به منظور اصلاح اصول اولیه پروتکل ارز دیجیتال بیت کوین به طور تمام وقت درگیر جامعه رمزارز بیت کوین و همکاری با آن بود، بعد از گذشت 2 سال، ناکاموتو از توسعه پادشاه رمزارزها کنار رفت و در دسامبر سال 2010 میلادی مسئولیت ها را گوین اندرسون به صورت داوطلبانه برعهده گرفت.

از سال 2013 بود که به شکل خیلی گسترده بسیاری از افراد با بازار ارزهای دیجیتال آشنا شدند و به عنوان معامله گر وارد این حوزه شدند، اما می توان گفت که بسیاری از این افراد با مباحث اهرم های معاملاتی آشنایی نداشته اند؛ در معاملات اهرمی (لوریج) می توانید میزان سود و ضرر سرمایه خود را افزایش دهید، بنابراین ریسک معامله بالا می رود، هرگاه ریسک سرمایه گذاری شما بالا می رود، استرس و اضطراب بر شما غالب خواهد شد، مگر اینکه دانش این نوع معاملات را داشته باشید.

استفاده از اهرم های معاملاتی به این صورت می باشد: اگر سرمایه شما بالغ بر 1000 دلار باشد با هر میزان از اهرم این مقادیر بیشتر خواهد شد؛ 3-5-10 و. برابر، درصورت نداشتن دانش کافی و استفاده بی محابا استفاده از این ابزار همچون قمار بر سرمایه خود است، چرا که اگر حد ضرری در بازارهای مالی برای سرمایه نگذارید باعث از بین رفتن تمام سرمایه شما در عرض چند دقیقه خواهد شد.

مزایا معاملات مارجین و اهرمی ارز دیجیتال

معاملات اهرمی رمز ارز از مزیت‌ های متعددی برخوردار است. اولین مزیت استفاده از معاملات مارجین دستیابی به سودهای چشم‌ گیر و کلان است.

معاملات مارجین میزان سرمایه‌ ای که باید به دست صرافی نگهداری شود را کم می‌ کند، به همین علت معاملات اهرمی هک‌ های صرافی را به حداقل خواهند رساند.

معاملات اهرمی رمز ارز، سرمایه‌ داران را در موقعیتی قرار می‌دهند که بسیار سودآورتر از موقعیت‌ های معمول باشد. مثلا در پوزیشنی که اهرم 10 برابر فعال و قابل استفاده باشد، 10 برابر پوزیشن عادی و بدون اهرم، سود عاید معامله کننده خواهد شد.

معاملات مارجین رمز ارز برای اشخاص با تجربه و دارای استراتژی بسیار مفید خواهد بود. این سرمایه گذاران به قدری توانمند خواهند شد که حتی بتوانند از ورود به بازارهای نزولی هم سود کسب کنند.

کسی که بتواند کاهش شدید قیمت یک دارایی را درست پیش بینی کند، بخشی از پرتفوی خود را به یک موقعیت دیگر اختصاص خواهد داد. در این حالت سود حاصل، جبران کننده ضرر کاهش قیمت شدید خواهد شد.

اگر به خوبی از پس پیش بینی و روند حرکتی قیمت‌ های بازار رمز ارزها برمی‌ آیید؛ معاملات مارجین و اهرمی ارزهای دیجیتال از بهترین نوع معاملات برای شما خواهند بود.

بهترین اهرم معاملاتی در ارز دیجیتال کدام است؟

برای پاسخ به این سوال که شما چه میزان اهرم باید قرار دهید باید بگوییم که این نسبت به ریسک شما باید محاسبه شود، بهترین اهرم معاملاتی در ارز دیجیتال شما کاملا امری مدیریت شده باید باشد تا بتوانید بهترین بازدهی را داشته باشید این به معنی آن است که در صورتی که شما ضرر می کنید، کمترین میزان ریسک برای شما تلقی شود اما بهترین و ساده ترین راهی که می توانید از آن استفاده کنید تا در نتیجه یک مدیریت ریسک کامل داشته باشید استفاده از وب سایت Calc.Trade است؛ با استفاده از این سایت شما می توانید از قبل میزان ریسک مشخصی برای خودتان اعمال کنید.

بهترین اهرم معاملاتی در ارز دیجیتال از مسیر Calc.Trade می گذرد

پس از اینکه وارد وب سایت شدید، تصویری همچون بالا برای شما باز خواهد شد، دقیقا مشابه تریدینگ ویو می توانید نام رمز ارز مورد نظر خودتان را وارد کنید، قسمت طلایی این وب سایت در سمت چپ آن است، جایی که شما می توانید میزان ریسک خودتان را مشخص کنید! از بالا کادر قرمز رنگ می توانید میزان دارایی خودتان را که برای ترید وارد بازار ارز دیجیتال کرده اید را وارد کنید، در این تصویر برای مثال عدد 1000 دلار را وارد کرده ایم.

حال طبق مدیریت سرمایه ای که دارید انتخاب می کنید که چه میزان می خواهید ریسک بر روی سرمایه اصلی خود داشته باشید، این به چه معناست؟ یعنی اگر شما ریسکی ثابت داشته باشید، باید با هر بار حدضرر خوردن همان میزان فقط از کل سرمایه شما کسر شود، برای مثال شما می خواهید هر معامله ای که باز می کنید، یک درصد ریسک داشته باشید، برای اینکار در باکس زرد رنگ که مشخص کرده ایم عدد 1 را وارد می کنید، بسته به استراتژی معاملاتی شما این عدد می تواند تغییر کند، حال پس از اینکه این دو کادر را پر کردید، باید به بقیه ماجرا نیز دقت کنید، تحلیل تکنیکال شما، قطعا به شما نقطه ورود، تارگت و حد ضرر داده است، آن ها را در باکس آبی مشخص کنید در باکس بالای آن نیز یعنی باکس نارنجی نوع پوزیشن خود را مشخص کنید، حال اطلاعاتی که نیاز دارید برای شما در باکس سبز رنگ مشخص می شود.

برای مثال سرمایه اولیه ما 1000 دلار بود و می خواهیم تنها 1 درصد ریسک داشته باشیم و بر روی قیمت 19,125 پادشاه بازار ارزهای دیجیتال یعنی بیت کوین یک معامله لانگ باز کنیم که حد آن 18,950 است و حد سود ما نیز 19,800 است، به این ترتیب لوریج ما هر چقدر باشد، این سیستم با استفاده از کم و زیاد کردن مارجین ورودی به شما می گوید که چه میزان باید وارد کنید، در تصویر بالا میبینید که ما لوریج یا همان اهرم را 10 قرار داده ایم، برای همین در صورت استاپ خوردن ما ده دلار از دست خواهیم داد، این در صورتی است که اگر شما لوریج را بالا ببرید، این مارجین شما است که کمتر خواهد شد.

نتیجه گیری بهترین اهرم معاملاتی در ارز دیجیتال:

قطعا رسیدن به مسیر طلایی موفقیت در بازارهای کار بسیار سختی است، یکی از راه هایی که می توانید با مبالغ کمتر بیشترین سود را ببرید استفاده از اهرم های معاملاتی است، باید به این نیز توجه داشته باشید که استفاده از این اهرم های معاملاتی نیاز به دانش معاملاتی داشته تا بتوانید بهترین مدیریت سرمایه را برای حساب خود اجرا کنید! اما این را می توان پیشنهاد داد که برای این دانش بهترین منبع، دوره آموزش ارز دیجیتال است که می توانید دانش خود را در این حوزه بالا ببرید، قابل ذکر است که شما حتی اگر از سبک های مختلفی همچون پرایس اکشن RTM نیز استفاده می کنید نیز باید در مورد مدیریت سرمایه پلن های خاصی داشته باشید.

مدیریت ریسک چیست؟

درس اول مدیریت ریسک:
چنانچه از نظر مالی یا ذهنی آمادگی ریسک ندارید وارد بازار کریپتوکارنسی ها نشوید. بازار سرمایه همیشه در بهترین حالت حتی در سیکل شکوفایی لوریج و مدیریت ریسک و رونق درصدی ریسک با خودش به همراه دارد. ریسک پذیر یا ریسک گریز بودن صفات مثبت یا منفی برای توصیف انسان ها نیست. صرفا یک خصیصه شخصیتی است.ذباید بگوییم بازار سرمایه جای مناسبی برای افراد ریسک گریز برای سرمایه گذاری نیست.

ویدیو های آموزشی فرهاد اکسچنج را دنبال کنید.

درس دوم مدیریت ریسک:
به هیچ عنوان پول سخت به دست آمده و پولی که از دست دادنش خللی در زندگی شما ایجاد می کند را وارد بازار کریپتوکارنسی ها نکنید.

مسئله مهم دیگر در ضرر وزیان بازار و مدیریت ریسک لوریج یا اهرم است. لوریج یا اهرم مبلغی هست که کار گزار، اکسچنج یا بروکر به سرمایه گذار وام می دهد.
به شرط اینکه زیان هر پوزیشن باز سرمایه گذار از سرمایه یا مارجین اولیه بیشتر نشود.
چنانچه زیان پوزیشن از مبلغ مارجین اولیه بیشتر شود پوزیشن وارد مارجین کال شده و سپس توسط بروکر با زیان ۱۰۰ درصدی سرمایه گذار بسته می شود.

درس سوم مدیریت ریسک:
به هیچ وجه در بازار کریپتوکارنسی ها از لوریج یا اهرم استفاده نکنید. این نکته مختص بازار کریپتوکارنسی ها نیست و به راحتی به دیگر بازار های مالی قابل تعمیم است. اما چون نوسان در بازار کریپتوکارنسی ها از دیگر بازار ها بیشتر است این درس را می بایست بطور اولا برای این بازار به خاطر داشته باشیم.

اخبار روز ارز دیجیتال

به زبان ساده لوریج دامی است که بروکر یا اکسچنج ها برای شما پهن می کنند تا ریسک شما را به شدت بالا ببرند. زمینه مارجین کال شدن شمارا فراهم می کند.

چگونه تریدرها با استفاده از لوریج در فارکس معامله می کنند؟

امکان و قدرتی که در بازار های مالی به معامله گران داده می شود تا بیش از سرمایه اولیه خود تجارت کنند. لیوریج یا لوریج [Leverage] به معنای اهرم است.

لوریج چیست؟

اهرم یا لوریج (Leverage in forex) در بازار فارکس به مقدار سرمایه ای گفته می شود که بروکر در اختیار معامله گران می گذارد تا با استفاده از آن معاملات بزرگتری را انجام دهند.

نکات مهم در مورد لوریج در فارکس

• لوریج، سرمایه قرضی است که با استفاده از آن معاملاتی فراتر از موجودی حساب انجام می شود.
• بروکر این سرمایه را به واسطه مارجین برای تریدر فراهم می کند.
• تریدرها اغلب با هدف کسب سود از تغییرات کوچک و کوتاه مدت از اهرم در فارکس استفاده می کنند.
• ریسک همیشه همراه استفاده از اهرم وجود دارد.

اهرم یا لوریج چگونه به معامله گران ارائه می شود؟

بروکرها معمولا نسبت های گوناگونی را برای لوریج ارائه می دهند. اما این سرمایه را بر پایه موجودی حساب معاملاتی تریدر محاسبه می کنند. مثل لوریج 1:100 که موجودی حساب را 100 برابر می کند.

نتیجه	اهرم	بالانس (موجودی حساب)
10,000	1:100	100
20,000	1:100	200
100,000	1:200	500
500	1:1	500

در صورتی که بالانس حساب معاملاتی 500 باشد و تریدر از لوریج استفاده نکند (1:1) در نتیجه تامین کل حجم معامله بر عهد تریدر است. در بازار نسبت های مشخصی برای معامله کردن وجود دارد که باید طبق همان ها ترید صورت بگیرد. (البته برخی از کارگزارها نسبت های دلخواه ارائه می دهند)

رابطه مارجین و لوریج در فارکس

مارجین بخش کوچکی از کل حجم یک قرار داد است که به عنوان تضمین لوریج و ریسک احتمالی در معامله توسط بروکر تا پایان معامله بلوکه می شود.

لوریج و مارجین بخش اساسی یک CFD است که معمولا بین یک ارائه دهنده CFD و یک تریدر بسته می شود. در اینجا یک طرف تعهد می کند اختلاف بین ارزش اوراق را بین موقعیت باز و بستن معامله به طرف دیگر پرداخت کند.

در تصویر زیر نمونه ای از لوریج های ارائه شده به همراه مارجین آورده شده است:

از سمت چپ ستون سبز رنگ به این معنا است که اگر از لوریج و مدیریت ریسک اهرم استفاده نکنیم باید کل حجم یک قرارداد را باید تامین کنیم. در ستون دوم اهرم 1:10 در نظر گرفته شده یعنی اگر هر حجمی برای معامله انتخاب شود یک دهم آن به عنوان مارجین در اختیار بروکر قرار می گیرد.

انجام یک معامله با اهرم در فارکس

بدون در نظر گرفتن نوع پوزیشن (خرید یا فروش و همچنین قیمت) بررسی را ادامه می دهیم. برای باز کردن یک معامله ابتدا باید حجم آن را مشخص کنیم. شرایط زیرا در نظر بگیرید:

1. یک حساب تجاری در بروکر باز می کنیم.
2. 100 دلار به عنوان اعتبار اولیه واریز می کنیم.
3. اهرم 1:200 را برای انجام معامله در نظر می گیریم.

اگر بخواهیم 0.01 لات معامله در جفت ارز دلار ین انجام دهیم، اهرم چگونه به ما کمک می کند؟ خب ما باید یک قسمت از 200 قسمت معامله را به عنوان مارجین تا پایان ترید در اختیار بروکر قرار دهیم.لوریج و مدیریت ریسک

این مقدار برابر با 5 دلار می شود و 995 دلار دیگر را از بروکر قرض می گیریم تا با استفاده ازآن معامله خود را انجام دهیم.

معایب لوریج در بازار فارکس

اگرچه توانایی کسب سود قابل توجه با استفاده از اهرم امکان پذیر است، اما می تواند علیه تریدر نیز کار کند. به عنوان مثال، اگر یکی از معاملات در جهت خلاف آنچه که پوزیشن گرفته ایم حرکت کند، به میزان زیادی احتمالی زیان را تقویت می‌کند. برای جلوگیری از یک فاجعه، معمولاً تریدرها از دستورات توقف ضرر (استاپ لاس) برای کنترل ضرر استفاده می کنند. استاپ لاس یک اوردر برای خروج از موقعیت در سطح قیمتی معین است. به این ترتیب، یک تریدر می تواند زیان یک معامله را محدود کند.

لوریج چگونه در سود و زیان تاثیر می گذارد؟

اشکال اصلی و گسترده اهرم، پتانسیل آن برای افزایش ضررها در صورت معکوس شدن روند بازار نسبت به تفکر معامله گر است. ویژگی اهرم، افزایش قرار گرفتن یک موقعیت خاص در معرض سود یا زیان، فراتر از سطح سرمایه است.

وقتی بازار بر خلاف موقعیت های باز ما حرکت کند، چه با معاملات CFD، شرط بندی، معاملات نقدی فارکس یا هرگونه معامله اهرم دار دیگر، اگر تجربه کافی برای مدیریت موقعیت پیش آمده نداشته باشیم، اهرم تبدل به فشار به تک تک سلول های مغزمان می شود. کنترل این وضعیت بدون درک خاصیت اهرم و برنامه پشتبان بسیار سخت خواهد بود.

لوریج چگونه در سود و زیان تاثیر می گذارد؟ اهرم به صورت مستقیم در سود و زیان تاثیر ندارد، بلکه به واسطه افزایش امکان ریسک زیان بار می شود.

مثال : دو حساب معاملاتی داریم که بالانس هر دو یکسان است ولی در حساب اول اهرم 1:200 و در حساب دوم اهرم 1:500 است، حال اهرم چگونه در سود و زیان تاثیرگذار است؟

زمانی که اهرم 1:500 را به جای 1:200 انتخاب می کنیم به این معناست که در هر ترید مارجین کمتری نزد بروکر بلوکه می شود و مارجین آزاد بیشتری برای معاملات دیگر به صورت همزمان در اختیار است. این موضوع به ظاهر مناسب است.

با انتخاب اهرم 1:500 به جای 1:200 در واقع داریم توان معاملاتی بالاتر را می پذریم زیرا قصد پوشش ریسک های سنگین را داریم بنابراین به دلیل اینکه با اهرم های بالا می توانیم حجم های معاملاتی سنگین تر را پوشش دهیم امکان این که حساب معاملاتی را تحت خطر قرار می دهیم بالا می رود.

به عبارت دیگر اهرم های بالاتر محدودیت های کمتری از نظر انتخاب حجم معاملاتی دارند و همین کاهش محدودیت افزایش ریسک را به همراه می آورد.

اگر سقف و محدودیت اهرم 1:100 امکان را رفتن روی زمین باشد سقف اهرم 1:1000 راه رفتن روی طناب در ارتفاع 20 متری است.

پس می توانیم نتیجه بگیریم زمانی اهرم بالا را انتخاب می کنیم به دنبال کسب پول زیاد هستیم (سود زیاد = زیان زیاد)

مزیت لوریج در فارکس

تا به اینجا متوجه آسیب پذیری یک تریدر در استفاده از Leverage و خطرات آن شدیم. موضوع Leverage در خوب بودن یا نبودن خلاصه نمی شود یعنی چیزی به عنوان معایب یا مزایی اهرم وجود ندارد. واقعیت روش و تصمیمات فردی تریدر می باشد که نسبت به شرایط مختلف و با داشتن برنامه های دقیق، مهارت و دانش، از اهرم به عنوان یک ویژگی در جهت کسب سود استفاده می کند.

کیفیت Leverage در برآیند کاری یک معامله گر بررسی می شود.

نحوه استفاده از اهرم کیفیت آن ار مشخص می کند و به نیاز معامله گر پاسخ می دهد که همواره دو نتیجه را در بردارد:

سود و زیان بخشی از کار می باشد و هر دو حاصل تصمیات یک تریدر است، بنابراین مجموعه رفتار ما حاصل کار را مشخص می کند. مدیریت سرمایه، روانشناسی فردی و بازار، نقشه های معاملاتی و برنامه های بررسی ریسک همه از مواردی هستند که در برآیند کار ما تاثیر می گذارند.

افراد زیادی جذب فارکس می شوند و این امکان را لوریج برای آنها فراهم می کند. این بدان معناست که Leverage توانایی بالایی در جذب سرمایه های کوچک و خرد دارد.

توجه به این دو نکته بسیار مهم است

• 90 درصد از افرادی که وارد بازار فارکس می شوند با تجربه تلخ از آن خارج می شوند.
• قابلیت اهرم: توانایی جذب سرمایه های کوچک است.

این دو مورد را در کنار هم قرار دهید تا متوجه خطر Leverage لوریج و مدیریت ریسک برای سرمایه خود شوید.

اهرم زمانی که تریدر هیچ گونه کنترلی بر روی احساسات خود ندارد همانند یک اسلحه وارد عمل می شود و کار آن را تمام میکند بدون این که متوجه حضورش شود.

لیکویید شدن یا liquidations چیست و چرا بسیار مهم هست؟

نوسانات بالای بازار رمزارزها به این معنی است که لیکویید شدن یک اتفاق رایج است. بیت کوین و سایر ارزهای دیجیتال به دلیل سرمایه گذاری های پر ریسک و مستعد نوسانات شدید قیمت ها مشهور هستند. اما در حالی که این نوسان باعث نگرانی آنها برای تنظیم‌کننده‌ها می‌شود، همچنین فرصتی را برای سرمایه‌گذاران فراهم می‌کند تا در مقایسه با دارایی‌های دیگر مانند طلا و سهام سودهای قابل‌توجهی بدست آورند. اما لیکویید شدن به چه معناست و چگونه می‌توان از آن جلوگیری کرد؟ در ادامه همراه پینگی باشید تا مفهوم لیکویید شدن و جلوگیری از این عمل آشنا شوید.

لیکویید شدن (Liquidation) ارز دیجیتال چیست؟

بسته شدن حساب معاملاتی، کال مارجین و لیکویید شدن از جمله اتفاقات بدی است که ممکن است برای معامله گران رخ دهد. لیکویید شدن (Liquidation) در بازارهای مارجین و فیوچرز و حساب‌های دارای لوریج اتفاق می‌افتد. لیکوئید شدن در معاملات فیوچرز به معنای صفر شدن سرمایه معامله گران است. وقتی حد ضرر یک معامله به اندازه کل سرمایه تریدر باشد صرافی پوزیشن را بسته و حساب را تسویه و صفر می‌کند.

در بازار ارزهای دیجیتال، لیکویید شدن به زمانی گفته می‌شود که یک صرافی به دلیل از دست دادن بخش یا کل سرمایه، پوزیشن لوریج کسی را ببندد. این اتفاق زمانی رخ می‌دهد که تریدر نتواند شرایط لازم برای معاملات لوریج را برآورده کند. معامله با پوزیشن لوریج یک استراتژی پرریسک است و اگر بازار حرکتی بر خلاف انتظار و پوزیشن لوریج شما انجام دهد ممکن است کل دارایی در معامله مارجین را از دست بدهید.

با استفاده از این فرمول می‌توانید درصدی را که بازار برای لیکویید کردن موقعیت شما نیاز دارد، پیگیری کنید:

لیکویید % = ۱۰۰ / لوریج

تصور کنید معامله گر یک پوزیشن با لوریج ۲۰ باز کرده است و وارد معاملات فیوچرز بیت کوین می‌شود. اگر قیمت بیت کوین برخلاف انتظار او حرکت کند و تا ۵% تغییر کند، ضرر این پوزیشن به ۱۰۰ درصد می‌رشد و صرافی معامله‌ی او را می‌بندد.

برخی از صرافی‌ها قبل از اینکه ضرر به ۱۰۰ درصد برسد پوزیشن را می‌بندد. در معاملات فیوچرز، صرافی نقش واسطه را دارد و تنها کارمزد دریافت می‌کند. سود معاملات از ضرر دیگران به شما تعلق می‌گیرد؛ به بیان ساده کسی که لیکوئید می‌شود دارایی به عنوان سود به فرد دیگری داده می‌شود.

لیکویید شدن در فیوچرز چیست؟

عموماً، لیکوئید شدن اصطلاحی است که صرفاً به معنای تبدیل دارایی ها به پول نقد است. در معاملات فیوچرز، لیکوئید شدن چیزی است که باید تا حد امکان از آن جلوگیری شود. با معاملات فیوچرز ارز دیجیتال، پوزیشن‌های با ضرر مجبور به خروج می شوند تا از سقوط معامله گران به سهام منفی جلوگیری شود. پوزیشن لوریج مستعد نوسانات قیمت هستند و ممکن است باعث شود سرمایه معامله گر فوراً به تراز منفی سقوط کند. در این شرایط ضرر می‌تواند بیشتر از لوریج تعیین شده باشد. در نتیجه، بازندگان لیکویید می‌شوند. اگر معامله ای با معیارهای قیمت خاصی مطابقت داشته باشد، این فرآیند غیرارادی و خودکار است.

لیکویید شدن در فیوچرز با توجه به میزان لوریج تعیین شده می‌تواند سریع یا آرام اتفاق بیفتد. به عنوان مثال، اگر میزان لوریج کم باشد به محض اصلاح جزئی لیوکییدی در بازار اتفاق نمی‌افتد. از طرفی اگر مقدار لوریج تعیین شده بالا می‌تواند باعث صفر یا کال شدن ارز دیجیتال شود.

چه زمانی لیکوئید می‌شویم؟

فرآیند لیکوئید شدن زمانی اتفاق می‌افتد که یک سرمایه‌گذار یا معامله‌گر دیگر نتواند الزامات مارجین پوزیشن لوریج خود را برآورده کند.

یک مثال ساده را در نظر بگیرید. فرض کنید که قرار بود معامله ای را با ۱۰۰ دلار و با پوزیشن خرید لوریج در BTC/BUSD باز کنید. لوریجی که گرفتید ۲۰ برابر است که ارزش پوزیشن شما را ۲۰۰۰ دلار می‌کند. اگر قیمت بیت کوین تنها ۵ درصد کاهش یابد، مارجین اولیه ۱۰۰ دلاری را به طور کامل حذف می‌کنید. اگر نتوانید خواسته‌های مارجین کال را برای حفظ تجارت انجام دهید، موقعیت شما اکنون در خطر لیکویید شدن قرار دارد.

اگرچه این یک مثال اساسی است، اما بسیار مهم است که محدودیت‌های خود را بدانید، چقدر حاضرید در یک معامله ضرر کنید و با لوریج استراتژیک باشید. این امر به ویژه در مورد نوسانات ارزهای دیجیتال صادق است.

در صرافی بایننس، همه مشتریان باید به طور کامل تأثیر لوریج و شرایطی را که تحت آن می‌تواند به احتمال تجارت سودآور آسیب جدی وارد کند، درک کنند. همچنین کاربران اجازه دادن به لوریج بیش از حد به نفع مشتریان نیست.

چگونه از لیکویید در ارز دیجیتال جلوگیری کنیم؟

هنگام استفاده از لوریج، گزینه های انگشت شماری برای کاهش لیکوییدن شدن وجود دارد. یکی از این گزینه‌ها به عنوان “حد ضرر یا stop loss” شناخته می‌شود.

حد ضرر که همچنین با به عنوان «سفارش توقف» یا «سفارش توقف بازار» شناخته می‌شود، سفارش پیشرفته‌ای است که سرمایه‌گذار در صرافی ارز دیجیتال ثبت می‌کند و به صرافی دستور می‌دهد تا زمانی که دارایی به یک نقطه قیمت خاص رسید، آن را بفروشد.

هنگام تنظیم حد ضرر، باید موارد زیر را وارد کنید:

• قیمت حد ضرر: قیمتی که دستور حد ضرر اجرا می‌شود.
• قیمت فروش: قیمتی که قصد دارید ارز دیجیتال را با آن بفروشید
• اندازه: چه مقدار از یک رمز ارز را قصد دارید بفروشید.

اگر قیمت بازار به قیمت حد ضرر شما برسد، دستور توقف به طور خودکار دارایی را به هر قیمت و مقداری که گفته شده اجرا و می فروشد. اگر معامله‌گر احساس کند بازار می‌تواند به سرعت در برابر آنها حرکت کند، ممکن است قیمت فروش را پایین‌تر از قیمت حد ضرر تعیین کند، بنابراین احتمال پر شدن آن (که توسط معامله‌گر دیگری خریداری شده است) بیشتر است.

هدف اصلی حد ضرر، محدود کردن ضررهای احتمالی است. برای در نظر گرفتن همه چیز، بیایید دو سناریو را در نظر بگیریم.

سناریوی ۱: یک معامله گر ۵۰۰۰ دلار در حساب خود دارد اما تصمیم می‌گیرد از مارجین اولیه ۱۰۰ دلار و لوریج ۱۰ برابری برای باز کردن پوزیشن ۱۰۰۰ دلاری استفاده کند. او حد ضرر را ۲٫۵ درصد از پوزیشن ورودی خود قرار می‌دهد. در این مثال، معامله گر به طور بالقوه می‌تواند ۲۵ دلار را در این معامله از دست بدهد که تنها ۰٫۵٪ از کل سرمایه او است.

اگر معامله گر از حد ضرر استفاده نکند، در صورت کاهش ۱۰ درصدی قیمت دارایی، پوزیشن او لیکویید می‌شود. فرمول لیکویید شدن بالا را به خاطر بسپارید.

سناریو ۲: یک تریدر دیگر ۵۰۰۰ دلار در حساب معاملاتی خود دارد اما از مارجین اولیه ۲۵۰۰ دلار و لوریج ۳ برابری برای ایجاد پوزیشن ۷۵۰۰ دلاری استفاده می‌کند. با قرار دادن حد ضرر ۲٫۵ درصدی از پوزیشن ورودی خود، معامله گر می‌تواند ۱۸۷٫۵ دلار یعنی ۳٫۷۵ درصد ضرر از سرمایه خود را در این معامله از دست بدهد.

نکته‌ی قابل توجه این است که استفاده از لوریج بالا با ریسک بسیار بالایی همراه است و اگر اندازه پوزیشن شما بسیار بزرگ باشد، همانطور که در سناریو ۲ مشاهده می‌شود، لوریج عامل بسیار مهمی است. در نظر داشته باشید که حد ضرر خود در معاملات را کمتر از ۱٫۵ درصد از کل سرمایه خود تعیین کنید.

تعیین حد ضرر برای جلوگیری از لیکوئید شدن

وقتی نوبت به معامله مارجین می‌رسد، مسلما مدیریت ریسک مهمترین نکته‌ای است که باید به آن توجه کنید. هدف اصلی شما باید حفظ ضرر در حداقل سطح حتی قبل از لوریج و مدیریت ریسک فکر کردن به سود باشد. معاملات معمولا با ریسک همراه هستند. بنابراین، شما باید مکانیسم هایی را برای کمک به بقای شما در زمانی که بازار برعکس انتظار شما پیش می‌رود، به کار بگیرید.

قرار دادن حد ضررها به درستی بسیار مهم است و در حالی که هیچ قانون طلایی برای تعیین حد ضرر وجود ندارد، معمولاً ۲ تا ۵ درصد از اندازه معامله شما توصیه می شود. از طرف دیگر، برخی از معامله‌گران ترجیح می‌دهند حد ضررها را درست زیر آخرین نوسان قیمت به سمت پایین قرار دهند (به شرطی که آنقدر پایین نباشد که بخواهید قبل از شروع آن لیکوئید شوند).

در مرحله دوم، شما باید اندازه معاملات خود و ریسک مرتبط را مدیریت کنید. هر چه لوریج شما بیشتر باشد، شانس شما برای لیکویید شدن بیشتر است. استفاده از لوریج بیش از حد مانند قرار دادن سرمایه شما در معرض ریسک غیرضروری است. علاوه بر این، برخی از صرافی‌ها، لیکوئید را لوریج و مدیریت ریسک به شدت مدیریت می‌کنند. به عنوان مثال، BitMEX تنها به معامله گران اجازه می‌دهد بیت کوین را به عنوان مارجین اولیه نگه دارند. این بدان معناست که اگر قیمت بیت کوین کاهش یابد، مقدار وجوه نگهداری شده در وثیقه نیز کاهش می‌یابد که منجر به لیکوئید شدن ارز دیجیتال می‌شود.

با توجه به ریسک مرتبط با معاملات لوریج، برخی از صرافی‌ها به سمت کاهش محدودیتی که معامله گران می‌توانند به آن دسترسی داشته باشند، حرکت کرده اند. هر دو صرافی بایننس و FTX از جمله صرافی‌های متمرکز ارز دیجیتال هستند که محدودیت‌های لوریج را از ۱۰۰ برابر به ۲۰ برابر کاهش می‌دهند.

جمع بندی

لیکویید شدن کلمه ترسناکی است که معامله گران ترجیح می‌دهند در صورت امکان از آن اجتناب کنند. خبر خوب این است که معامله‌گران ابزارها و استراتژی‌های معاملاتی متعددی دارند که می‌توانند برای جلوگیری از لیکوئیدی آن‌ها اجرا کنند. از حد ضرر تا ماشین حساب های لیکویید، استفاده مناسب از لوریج و نظارت بر نسبت های مارجین، معامله گران منابع متعددی برای جلوگیری از لیکویید شدن دارند. لیکوئید شدن تنها یکی از مواردی است که معامله گران هنگام یادگیری نحوه معامله باید از آن آگاه باشند.

اهرم یا Leverage در فارکس چیست؟

بسیاری از افراد به دلیل میزان اهرمی که کارگزاران ارائه می دهند، جذب معاملات فارکس می شوند. اهرم به معامله گران اجازه می دهد تا در بازارهای مالی بیشتر از آنچه که باید برای آن پرداخت کنند، پوزیشن بگیرند. معامله گران در همه سطوح باید درک کاملی از اهرم فارکس و نحوه استفاده مسئولانه از آن داشته باشند. در این مقاله اهرم فارکس و تفاوت آن با اهرم در سهام و اهمیت مدیریت ریسک توضیح داده می‌شود.

اهرم در معاملات فارکس چیست؟

اهرم در فارکس یک ابزار مالی مفید است که به معامله گران اجازه می دهد تا فراتر از سرمایه گذاری اولیه (سپرده) سطح بازار خود را افزایش دهند. این به این معنی است که یک معامله گر می تواند در یک سناریوی اهرم ده به یک، موقعیتی را با ارز 10000 دلاری وارد کند و تنها به 1000 دلار نیاز دارد. با این حال، دانستن این نکته ضروری است که سود و زیان با استفاده از اهرم افزایش می یابد. در سناریوهای نامطلوب بازار، معامله‌گری که از اهرم استفاده می‌کند حتی ممکن است پول بیشتری نسبت به سپرده‌اش از دست بدهد.

اهرم ده به یک به این معنی است که معامله‌گران می‌توانند در معرض ارزش یا اندازه معامله قرار بگیرند، ده برابر بیشتر از سپرده/حاشیه مورد نیاز برای تأمین مالی تجارت. این را می توان به روشی مشابه با سپرده گذاری 10٪ در خانه در نظر گرفت. شما به کل خانه دسترسی پیدا می کنید در حالی که فقط 10٪ از ارزش کامل را تامین می کنید.

اهرم معمولاً به صورت یک نسبت بیان می شود:

ده به یک 10:1
سی به یک 30:1
پنجاه به یک 50:1
مقدار اهرم فارکس در دسترس معامله گران معمولاً از طریق کارگزار شما در دسترس است و مقدار اهرم با توجه به استانداردهای نظارتی که در مناطق مختلف حاکم است متفاوت است.

اهرم در فارکس در مقابل اهرم در سهام

اهرم فارکس با مقدار اهرمی که هنگام معامله سهام ارائه می شود متفاوت است. این به دلیل این واقعیت است که جفت‌های اصلی فارکس نقدشونده هستند و معمولاً نوسانات کمتری را حتی نسبت به سهام‌های پرمعامله نشان می‌دهند. در نتیجه، پوشش ریسک و ورود و خروج از معاملات در بازار 5.1 تریلیون دلاری فارکس در روز قابل مدیریت است.

اهرم فارکس چگونه محاسبه می شود؟

معامله گران برای محاسبه اهرم به موارد زیر نیاز دارند:

• ارزش تصوری معامله (اندازه معامله)
• درصد مارجین

کارگزاران اغلب برای محاسبه حداقل ارزش سهام مورد نیاز برای تامین مالی معامله، درصد حاشیه (مارجین) را به معامله گران ارائه می دهند. مارجین و سپرده را می توان به جای هم استفاده کرد. هنگامی که درصد حاشیه را به دست آوردید، به سادگی آن را در اندازه معامله ضرب کنید تا مقدار سهام مورد نیاز برای انجام معامله را بیابید.

سهام = درصد مارجین x اندازه معامله

برای محاسبه اهرم، به سادگی اندازه معامله را بر ارزش ویژه مورد نیاز تقسیم کنید.

اهرم = اندازه معامله/ حقوق صاحبان سهام

مثال اهرم فارکس

در زیر یک مثال معمولی از نحوه محاسبه اهرم با استفاده از فرمول های بالا آورده شده است:

اندازه معامله: 10 000 واحد ارز (یک قرارداد کوچک در USD/JPY با اندازه معامله برابر با 10 000 دلار)
درصد حاشیه: 10%
سهام = درصد حاشیه x اندازه معامله

0.1 x 10 000 دلار

اهرم = اندازه تجارت / حقوق صاحبان سهام

10000 دلار / 1000 دلار

این مثال اصول اولیه نحوه استفاده از اهرم فارکس را هنگام ورود به معامله برجسته می کند. با این حال، باید توجه داشت که معامله گران نباید به سادگی حداقل مقدار مورد نیاز برای ورود به معامله را محاسبه کنند و سپس حساب را با همان مبلغ دقیق تامین کنند. معامله‌گران باید مراقب فراخوان‌های مارجین باشند، اگر موقعیت در جهت مخالف حرکت می‌کند و ارزش ویژه حساب را به زیر سطح قابل قبولی که توسط کارگزار تعیین می‌شود، می‌رساند.

نحوه مدیریت ریسک اهرم فارکس

لوریج را می توان به عنوان یک شمشیر دو لبه توصیف کرد که نتایج مثبت و منفی را برای معامله گران فارکس فراهم می کند. به همین دلیل است که تعیین اهرم موثر مناسب و ترکیب مدیریت ریسک صحیح ضروری است.

معامله گران برتر هنگام معامله در فارکس از استاپ ها برای محدود کردن ریسک خود استفاده می کنند. توصیه می‌کنم در هر معامله‌ای منفرد، بیش از 1% از موجودی حساب را به خطر نیندازید و در هر لحظه از زمان، بیش از 5% از ارزش ویژه حساب را برای تمام معاملات باز ریسک نکنید.

علاوه بر این، معامله‌گران موفق از نسبت ریسک به پاداش مثبت در تلاش برای دستیابی به معاملات با احتمال بالاتر در طول زمان استفاده می‌کنند.

اجتناب از اشتباهات با اهرم بسیار مهم است. برای درک چگونگی جلوگیری از سایر مشکلاتی که معامله گران ممکن است با آن مواجه شوند، راهنمای درس های تجارت برتر ما را بررسی کنید.